台商泰國製造直擊1／紅鏈大軍前進泰市場 鴻海、廣達布局China+1該如何應戰？

電子製造業往東南亞遷移，泰國躍居最受歡迎投資地之一，陸資湧入已是最大投資國，台廠包括泰金寶、英業達（2356）、鴻海合資公司HORIZON PLUS與廣達都將在今明年有新產能，台廠與陸企在中國大陸搶人才搶市場，同樣情況現也在泰國上演，業者更努力讓供應鏈完整化，土地成本暴漲與勞工管理是前進泰國設廠馬上會面對的2課題。

台商泰國製造直擊2／雇窮學生、辦人妖趴 台商搶人花招百出就為讓泰勞開心

台商泰國製造直擊3／前進廣達泰國廠 林百里打造的海外最大伺服器基地

紅鏈低價來襲 台廠拉高定位求精求變

泰國土地面積是台灣的14倍大，位居中南半島中心，人口雖僅7,000萬人，但鄰近寮國、柬埔寨、緬甸，泰國政府跟鄰國簽署合作備忘錄開放外籍勞工進口，相對於越南不開放外勞，泰國在人力供給略勝一籌。

最早在泰國設廠的科技大廠泰達電及泰金寶已落地35年。近5年，第二波台商投資熱興起，包括光寶、達方、致伸、英業達、廣達等陸續登泰，面臨的是中國大陸製造業也大舉前進泰國，紅色供應鏈搶人工、搶供應鏈、搶生意，台企跟陸企的競爭也從中國境內擴張到海外。

「我們鎖定泰國工業4.0政策，2018年4G開始發展，我們跟在地伙伴設計電信機櫃。目前全泰國戶外還有1萬多台是我們做的，但5G之後市場都被華為吃掉了！」經寶精密（KPP-KY）主管表示，華為一條龍供貨，價格競爭力強，內部討論後決放棄戶外櫃，轉戰更高階的室內機櫃，包含現在十分熱門的AI伺服器。

充電樁也出現一樣狀況，經寶精密跟合作伙伴NST合作設計充電樁及換電櫃，但後來發現中國大陸充電樁價格更低，經寶立刻果斷喊卡。

「工廠空間有限，我為何不把資源放在高附加價值的產品上？」經寶精密董事長鍾國松說。

紅色供應鏈逼來，經寶反而另闢蹊徑找到新桃花源。經寶精密跟泰國伙伴合作開發出受歡迎的人工智慧飲料機Taobin，可以煮咖啡、賣冰沙，在泰國已鋪設6,000台，百事可樂看好這個智販機商機，將合資在全球168國家鋪貨，經寶下半年每天要量產200個飲料機櫃，才趕得上需求，加上AI伺服器機櫃拉貨需求強，目前工廠產能將爆滿。

而中國大陸電動機車產業發達，價錢便宜，泰國街頭的電動機車幾乎超過9成是中國品牌天下，但台商也跟泰商聯手成立iMoto合資公司，主打泰國第一個本土電動機品牌，80%零件本地為賣點，要從中國業者手裡搶回一塊乳酪。

「泰國有40多家中國大陸電動機車品牌，但外送或物流等B2C客戶，不想用中國大陸電動機車。」iMoto董事長Preecha prasertthavorn（中文名：陳文強）指出，泰國7-11曾把中國大陸機車當做外送車，用了一年，苦於故障率過高，維修零件也有問題，最後決改換本土品牌iMoto，第一批訂單就2,000輛，以全泰國1.4萬個門市來說，商機看俏。

而看好航太產業門檻更高，鍾國松也坦言，長期目標還是放在航太業務拚占營收比拉50%（2023年為41%），伺服器業務現在雖熱，但他預期3~5年之後就會回到穩定狀況。

而隨比亞迪海外最大工廠落腳泰國，在泰國設廠台商也積極準備，期望能因就近供貨搶吃釋單商機。

PC製造成本仍高 泰國機構件最稀缺

而泰國製造有哪些考驗？供應鏈成熟度是當前台廠最重視課題，PC供應鏈不成熟，泰國生產一台筆電或一台伺服器，許多料件仍須從中國大陸運來，運費成本增加，加上泰國生產效率仍待拉升，「越南或泰國製造成本甚至比中國大陸高，單怎麼移？」 一位戴爾主管私下透露，原本喊得積極的南向計畫，現在進度比原先落後。

戴爾先前傳出2025年目標50%電腦在越南製造，但2023年量產進度不如預期，惠普則壓寶泰國製造，下單廣達泰國廠生產筆電，消息傳2024年第2季將放大量，兩大PC品牌巨頭大手一揮，供應鏈得跟進遷移，近年包括聲學、鍵盤、連接器、散熱模組陸續前進設廠。

「供應鏈還要時間發展，現在有些已經具備，如紙箱、PCB、連接器等陸續落地。」泰金寶總經理鄒孔訓指出，目前以機構件、塑膠件、紙箱包材相對最不足，包材廠集中曼谷東部要運輸，而紮根35年的泰金寶廠區都集中曼谷西側，為此鄒孔訓鬆口不排除併購或招攬供應商，以強化在地供應鏈，目前集團的泰金寶精密就是自有機殼廠。

廣達預估現階段塑膠機構仍有7成以上需從中國大陸運來，散熱模組不足，連接器供給率也僅5成。

「缺的原料要進口，會比較貴。」鄒孔訓表示，大型機構件靠進口太貴，不如在地沖壓，此時就會先招供應鏈進駐，先幫忙建好工廠，協助向BOI（泰國投資促進委員會）申請登記，沖壓廠商只需要機器設備進駐，簡化一切手續以吸引供應商。泰金寶主管也認為，越多台商落地，就有機會拉動更多周邊供應鏈到泰國。

泰國現在已吸納超過22家PCB業者設廠，鍵盤、滑鼠、電源供應器、連接器廠商陸續到位，廣達及英業達兩大伺服器ODM大廠設廠，電腦周邊如精英、群光、致伸、達方都到位，鴻海與PTT集團合資的電動車工廠HORIZON PLUS也落腳泰國政府規劃的EEC（東部經濟走廊）春武里府，電腦鍵盤零件商科嘉1月也被客戶要求成立泰國子公司。

鄒孔訓指出，期望更多台商到泰國設廠，能帶更多供應鏈來泰國，貿易戰下，泰國政府規範40%以上零件在本土供應，就能取得泰國產地COO認證（Certificate of Origin），享受優惠出口關稅，品牌客戶因此急著催供應鏈到位，但供應鏈要在泰國設廠往往要確定有足夠訂單，變成雞跟蛋的問題。

投資2大挑戰：工業區土地漲10倍、工會需妥善互動

泰國水電供應相對穩定，沒有地震，開放外勞，外資可以購買土地，但民情文化相對喜歡慢慢來，製造效率不如中國，加上勞工語言不通，法律支持成立工會，工廠交貨多國，在在對台商管理而言是新挑戰。

近期才要到泰國設廠的業者第一個面對的，就是選擇在哪裡設廠？泰國工業區土地價格近年飆漲，使新進者面臨高成本壓力。泰金寶跟泰達電在泰國都已35年，經寶也在泰國紮根25年，他們指出，工業區土地已經翻漲不只10倍，現在1,600平方米工業區土地售價1,000萬泰銖，鄒孔訓透露，當年相同大小才100萬泰銖。

換言之，早進入泰國的台商有先占優勢，「我們一條龍，櫃體箱體從下料、組裝、鎔接、噴漆都在廠區內完成，即使中國大陸或台灣業者現在到泰國設機構廠，5年內都不可能追上我們的水準。」經寶董事長鍾國松說。

另一個關鍵是人的管理，雙鴻就透露，一開始泰國員工薪資是中國大陸的7折，但別以為工資便宜，「因為工作效率也是7折！」後來是不斷溝通教育，改變管理機制，讓效率拉高，現在約是中國大陸的85折，未來期望跟中國大陸效率一樣。

泰國目前是亞洲第四大汽車生產地，比亞迪羅勇府工廠2024年將啟用，近期已對供應鏈招商，哪吒汽車、上汽集團也有蓋泰國廠計畫；雲巨頭AWS、Google和微軟更宣布泰國設立資料中心計畫，台廠進駐泰國將取得COO在地供貨資格，隨電動車跟伺服器供應鏈正在泰國快速集結，這群泰國台廠正緊緊抓住客戶跟China+1的機遇。