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ETF 20周年/「老王愛說笑」王倚隆:善用定期不定額拉高投資報酬

本文共810字

經濟日報 記者楊淨淳/專題報導

王倚隆是浦惠證券投顧資深分析師,東吳中文系畢業,在YouTube「老王愛說笑」頻道上擁有39萬戶訂閱,擅長用最簡單的技術分析預判股價,最淺白的文章看懂總體經濟。

王倚隆認為ETF的操作策略,應是如何使用「定期不定額」的長線策略,判斷不同盤勢狀況下,以被動型投資方法賺取更高的報酬率。

分享ETF「懶人投資法」

操作策略上,假設每個月可挪出3,000元作為投資資金,可以指數與季均線的乖離率做為基準,當大盤在季線之上出現5%以上的乖離時,可以減碼500元,以2,500投入ETF,並將減碼的500元存入活存,當大盤跌在季線以下5%時,就在3,000元基礎上再加碼投資500元,若像去年股市大跌時,以每個月5,000元進場,現在報酬率會非常驚人。

季均線為60日線,只要指數站上季線且呈現上升走勢,就代表長中期趨勢轉多,為多頭趨勢;若跌破季線且下彎,就代表長中期趨勢轉空,為空頭趨勢。王倚隆指出,ETF是懶人投資法,但設定一個可移動的金額,報酬率會比定期定額更好。

目前股市處於短線大多頭行情,長短線資金分布上,做多個股相對較容易獲得較大報酬,因此可拉大短線資金的布局,而當之後市場轉為空頭趨勢時,個股挑選難度會較大,反而就是ETF的長線買點,ETF布局比例就可以拉大,長短線分布的比例須視個人情況而定,而資金分布的多寡則可以盤勢來判斷。

老王愛說笑王倚隆。記者林俊良/攝影
老王愛說笑王倚隆。記者林俊良/攝影

投資標的建議選擇「有股息」的ETF

「看好指數型ETF,且需要至少一年以上的長期投資,像去年藍燈以來至今未滿一年,若在今年2、3月賣出元大台灣50,現在可能會捶心肝。」王倚隆認為,標的選擇可以有股息的為主,並且要避開投資期貨的指數型ETF以及槓桿式的ETF。

他也提醒投資人,主題式ETF風險相對較高,雖然個股風險一樣大,但若想要短線進出,不如投資個股,因為ETF內涵一籃子的股票,報酬率不會比單一個股來的好,且短線涉及判斷,具有判斷能力的投資人其實可以做更積極的投資,而非以被動型投資為主的ETF。

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