操盤手看台股：泛AI股、政策股出現新面孔！

作者：蔡正華分析師

儘管先前公布的美國通膨數據略高於預期，但在美Fed宣布維持利率不變，並持續釋放今年三次降息的訊號後，市場情緒轉趨樂觀，同時隨著美Fed主席鮑爾表示，政策利率可能已達到峰值，在今年某個時候開始放鬆貨幣政策是合適的，鴿派立場越來越明確，美股更是全面大漲。

先前提過只要美Fed降息的確切時間沒公布，動作沒進行，這個以降息為主的利多就會持續，不用擔心利多出盡。

果然週四的台股，在台積電領漲下，指數開高走高，大漲逾400點，最高來到20199點，終場上漲414點，以20199點作收，K線收長紅。

若由期貨來觀察大盤，週四台指期開高走高，最高來到20264點，原本多空拉鋸近尾聲的行情，隨著多方表態，行情終於向上突破，由多方再度取得上風。

短線上，週四的大漲讓台股的週K線得以維持高過高且低不破低的慣性，而日K線也出現了日級別日出訊號，等於宣告多方攻勢再起。

面對週五(3/22日)的台股，暫先觀察空方抵抗力道，若是多方能夠守住週四長紅K棒的1/2位置(約略在20021)，並且未來3~5天內，股價能持續創高，則架構仍屬強勢或超強勢格局，

近日提到AI晶片大廠輝達GTC大會召開後，部分AI伺服器股以及人形機器人概念股(被市場新納入泛AI概念)有資金進駐，如一路看好的鴻海，由於擬配發現金股利5.4元，盤中股價已來到145元，續創新高；而同樣具備AI伺服器概念的神達，週四股價也創高。

市場對於去年漲幅有限，而今年AI伺服器貢獻可期的個股，普遍給予正面看法。至於今年1~2月，多數AI伺服器供應鏈，如組裝代工、機殼、PCB及相關材料等，股價都出現過一波漲勢，甚至散熱概念股，如雙鴻、奇鋐等，股價更是創下新高不久。

如今，先前漲幅落後的AI伺服器電源供應器股，如台達電、光寶科等，近日股價展開補漲，後續可觀察續航力道。

至於機器人概念連漲兩日後，週四出現震盪難免，目前仍以集團加持者為觀察指標，如鴻海集團旗下主攻自動化及機器人的樺漢、鴻準，還有同時具儲能及機器人概念的東元等，股價皆維持強勢，後續仍可留意。

先前提過受惠於AI對於高頻寬記憶體(HBM)需求增溫，而整體記憶體產業，隨著大廠積極減產，供需可望趨於平衡。

如今，在記憶體大廠美光財測優於預期下，記憶體族群也有買盤點火。先前提過的記憶體控制IC的群聯及記憶體通路的至上，股價相繼創高，而記憶體模組的威剛、十銓，記憶體封測的力成、華東等股價也走強。

只是由於目前尚處產業淡季，同時台廠技術並無優勢，買盤力道能否延續則需要觀察。

另外，鎖定的政策概念股仍以重電、泛能源、水資源為主，士電續創新高，風電的上緯投控，水資源的山林水、國統等紛紛走強，週四太陽能相關的茂迪、安集等股價也加溫，後續都可留意、更多盤面機會可鎖定Line@粉絲團。

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