龍年台股ETF布局策略 哪些ETF還可以搶進？

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在AI行情帶動下，2023年台股加權指數總計上漲26.8%，為近14年來最高，帶動多檔ETF繳出亮眼佳績，吸引散戶搶進布局，漲也買、跌也買，各類ETF規模不斷擴增，尤其又以高股息ETF最為受到市場矚目。

展望龍年台股，法人指出，ETF產品的多樣性，可供投資人自由打造屬於自己的資產配置模組，預計2024年ETF交易也將延續去年熱度。

散戶力挺台股ETF的五大因素

2023年台股ETF總受益人來到607萬人，為主動式台股基金的10倍以上，吸引各家投信業者相繼加入戰局，從20年前僅有市值型ETF，到現在高股息、科技型、債券，甚至是海外型的ETF百花齊放，而2023年有高達17檔新ETF問世，占比最高的為高股息ETF，共有6檔新發行。

元大、國泰、凱基等投信法人解析，散戶力挺台股ETF的五大因素，包括：一、台灣企業穩定獲利能力及願意配發股息分享企業成果給股東；二、看好台股2024年有機會內需、外銷同步成長。三、2023年第1季為市場最壞狀況，投資人看好未來將逐季好轉；四、ETF可分散持股風險，同時參與台股成長；五、相較於債券ETF，台股ETF無匯率風險，且具有更大的成長空間。

國泰投信表示，投資人對資金收益的需求向來很高，畢竟這就是投資的主要目的，但對於高股息ETF的關注度增加，主因還是來自 ETF的產品特性，例如相較個股風險風散程度更高、不需時時盯盤落入追高殺低陷阱等，因此ETF吸引資金不斷湧入。

布局避免賺了股息卻賠了價差

凱基優選高股息30 基金經理人顏良宇預期，2024年投資人雖將持續布局ETF，惟規模增長幅度將放緩，投資人回歸ETF的選股邏輯做考量，需根據自身需求配置適合自己的ETF，並避免賺了股息卻賠了價差的情況。

據CMoney統計，2023年台股高股息ETF報酬前十強，依序為：凱基優選高股息30、大華優利高填息30、元大高股息、群益台灣精選高息、元大台灣高息低波、國泰永續高股息、富邦特選高股息30、復華富時高息低波、富邦臺灣優質高息、國泰股利精選30，含息報酬在60.9%至22.8%之間。

展望後市，顏良宇指出，近期台股接近封關，從歷史經驗來看，成交量將縮小，指數亦不至於有太大波動，且根據統計，過去10年封關日上漲機率接近八成。展望年後，2月由於工作天數較少，市場趨於平淡，惟3月商用NB有望迎來一波拉貨潮，加上部分終端品牌廠舉辦春季發表，可望刺激下游族群表現。

年輕族應優先考量資本利得潛力

元大投信提醒，ETF的布局上，不同風險承受度的投資人應採取不同的策略，以年輕投資人為例，因為具有較高的風險承受度，投資台股ETF應「優先考量資本利得潛力，其次才是高股息」。

對於屆臨退休有現金流需求的族群，建議「先求不傷身體，再求療效」，以風險相較低的高股息商品為主，如有餘裕資金，則可考慮投入具資本利得潛力的ETF。