這幾檔有機會入選高股息ETF？近十日投信狂買

2023年以來市值大增的ETF多數是高股息ETF，以近五年平均現金股利配發率、預估2023年EPS來計算，市值前350大個股（約市值200億元以上）預估現金殖利率前50名，篩選近十日投信大幅買超者，金融及傳產股占了一半以上，相關如中信金（2891）、中美晶、長榮鋼等個股，可視為後續高股息ETF可能調整之標的。

投信青睞金融、傳產股

篩選出來近十日投信買超個股，包括中信金、中美晶、鴻海、台肥、兆豐金、長榮鋼、瑞儀、致伸、可成、聯詠、遠百、裕民，以及大成，預估2023年現金殖利率有機會在4.8%以上，產業來看，金融股有二檔，傳產股有五檔，電子股僅六檔。

籌碼面來看，投信加碼張數都逾2,500張，不過最青睞的還是中信金，近十日大買7萬張，其次是中美晶、鴻海，也分別獲得1.8萬、1.3萬張的買超，另外台肥、兆豐金也有1萬張以上買超。投信大幅加碼，股價表現也不弱，瑞儀近十日上漲4.9%漲幅最高，其次是可成4.2%、裕民2.4%。

中信投顧指出，近年來國內主要ETF基金合計的規模占大盤市值的比重持續攀升，未來潛在成長空間仍相當龐大，且2023年以來市值大增的ETF多數是高股息ETF。

例如群益台灣精選高息（00919）、大華優利高填息30（00918）、復華台灣科技優息（00929）、凱基優選高股息30（00915）、元大台灣高息低波（00713）、永豐優息存股（00907）等，一方面凸顯投資人偏好的轉變，另一方面也代表ETF的重要性與日俱增，ETF成分股的調整對個股漲跌的影響將持續放大。

升息尾聲 金融股易受波動

金融股方面，統一投顧表示，由於現處升息尾聲、台灣國銀將外幣資金轉作換匯業務、外幣放款成長趨緩，使得淨利差呈現下滑，再加上2024年將有降息可能，勢必影響銀行業長期的淨利息收益、獲利、評價表現。因此，目前僅建議以現金殖利率較高、股價評價較低的銀行股於2024年上半年偏多操作殖利率行情。

此外，在2023年12月中旬的FOMC會議之後，美債殖利率明顯下滑，預期壽險公司帳上未實現損失將明顯縮小，並帶動淨值提升、潛在實現資本利得增加、獲利增長，股利配發亦可相對穩定，故研究部認為壽險股已逐漸浮現投資機會。

電子股谷底已盡 產值可望推升

篩選出來的電子股，有多檔與手機相關，投顧法人預估谷底已盡，全球智慧型手機2024年可望年增3.8%。正面看待各品牌手機新品發表，以及市場谷底回溫，預估2024、2025年全球智慧型手機出貨量為12.1億、12.4億支，分別年增3.8％、年增2.7%，相關零組件供應商可望受惠於手機規格升級趨勢。

矽晶圓產業方面，元富投顧分析，隨著庫存調整進入尾聲、終端消費市場需求回溫，加上在AI、高效能運算等應用需求持續推升之下，2024年半導體產值可望年增16.8%，晶圓設備支出和半導體矽晶圓出貨面積分別年增15%和年增8.5%。

矽晶圓客戶需求回升力道不如預期，預期2024下半年需求才可見到較大復甦力道。 此波矽晶圓景氣下滑，除了邏輯需求修正，亦加上記憶體業者不堪虧損，啟動人為減產，邏輯應用需求先前已緩步改善中，至於記憶體應用在報價已見回升下，客戶需求低點已現。矽晶圓族群推薦環球晶、中美晶。