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美平衡基金 可攻可守

本文共431字

經濟日報 記者蔡靜紋/台北報導

市場屏息等待美國總統大選結果揭曉,結果很可能很快出爐,也可拖延數月,促使不少投資機構轉為擁抱現金。不過,資產管理業者認為,總統候選人政見不同,的確會對投資市場帶來不同影響,投資人不妨利用美國平衡型基金布局,透過經理人視市場靈活變化調整股債部位。

富蘭克林證券投顧表示,若選舉結果能迅速出爐,金融市場有望上演不確定性消散後的慶祝行情,加上聯準會6、7日有機會再降息1碼,即將進入感恩節及耶誕節消費旺季,有利美國股市歲末年終表現,而隨著選舉結果底定,市場也將從新政府政策尋找新投資方向。

對於投資人擔憂市場變化而降低投資部位,富蘭克林證券投顧指出,與其費心猜測選舉結果,不如透過美國平衡策略,以較低風險參與美國經濟及選後行情。追蹤過去30年任一個月進場投資美國股債市表現,發現採取股債各半的美國平衡策略,平均一年報酬率為8.08%、是美股一年平均漲幅11.25%的七成,但美國平衡策略的波動風險僅有9.02%、是美國股市波動風險17.12%的一半左右,展現攻守兼備特色。

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