親愛的網友:
為確保您享有最佳的瀏覽體驗,建議您提升您的 IE 瀏覽器至最新版本,感謝您的配合。
回聯合新聞網 RSS App 粉絲團 Line 我的收藏 udn family

重押配息基金 優選環球股債

2019-12-16 23:05經濟日報 記者張瀞文/台北報導
債券
  • 高收益債
  • 股息

摩根投信指出,目前全球經濟展望比今年前三季稍為樂觀,但展望明年上半年投資人依舊要謹慎看待,明年第1季宜採取靈活調整的多元資產配置方式,建議投資人百分之百投入可配息的基金,其中五成布局在環球及美國債券收益基金,30%在環球股息基金,10%在亞太股債基金,10%在中國平衡基金。

摩根投信環球市場策略師林雅慧表示,2020年是美國大選年,英國脫歐、伊朗與北韓的核條約,加上亞洲的政治與地緣因素將對市場增添更多困擾,投資人在資產配置上仍應以債券收益為主,動態調整資產組合(Flexible)、掌握收益(Income)與長線主題(Theme),是明年做資產配置時最重要的事。

推薦

在債券部位,摩根建議,環球債券收益基金可占40%。以摩根環球債券收益基金來說,對公債、投資等級企業債、新興市場債、可轉債市政債與高收益債等資產都採取靈活的配置策略,可針對不同的經濟環境做最佳配置。基金的訴求為提供優質收益,降低波動,提高下檔保護,三年年化波動度接近投資等級債券,為高收益債的一半。

摩根環球債券收益基金於今年下半年引進台灣,目前的存續期間只有2.1年,債券種類以高收益債券占25%最多,機構不動產抵押證券也有17%之多。如果選擇美元月配息級別,半年來的年化配息率介於5.0%到5.5%。

至於摩根美國複合收益債券基金,則可占10%的比重。該基金有兩大特色,一是近九成投資在美國投資等級債券,平均信評達BBB,防禦力高。二是基金分散投資債券逾2,100檔,有效降低波動度。

在股票方面,林雅慧認為,在市場動能的推動下,股票資產可望在明年第1季有表現機會,特別是歐美基礎建設、通訊與生技醫療等產業的長線投資機會佳,且現金股息收益也不錯,投資人可配置30%資金在相關基金。

在摩根環球股息基金中,景氣循環產業占32%,包括金融、房地產股等,防禦型產業則占23%,如健康護理、公用事業股等。基金今年以來上漲22.4%,表現不弱。基金有五成以上在美國,逾九成為大型公司。如果選擇美元對沖月配息級別,半年來的年化配息率介於2.9%到3.1%。

摩根亞太入息基金則是多重收益基金,具備亞股高息、中國5G進展、印度與東協的內需消費題材,可配置10%。這檔基金網羅亞洲股、債、房市,全面布局亞洲多重資產,並以低波動與價值選股策略,掌握各式多元收益機會。若選擇美元月配息級別,半年來的年化配息率介於4.4%到4.6%。

中國明年展望也看好,但為降低市場波動,摩根建議以股債並進的方式參與中國成長機會。以摩根中國雙息平衡基金來說,可布局10%的比重。基金精選中國A股高息股與中國境外債,期望以雙重資產配置,來追求優質長期回報。基金目前有六成在股票,今年來上漲15.5%。若選擇新台幣月配息級別,半年來的年化配息率超過4%。

債券 高收益債 股息
A- A+

相關新聞

台股基金 三利多助攻2020-12-05
陸股投資重點 專家看好新經濟題材 2020-12-05
新手挑陸股基金 優選大中華2020-12-05
南帝11月營收較去年暴增85.5% 連二月創歷史新高2020-12-04
法人:精準醫療湧錢潮 投資前景旺2020-12-04
美債殖利率走跌 後續留意非農等經濟數據2020-12-04
美元弱勢+外資回流 國內短期利率再創新低2020-12-04
富邦特選大蘋果ETN鑲金 榮獲《The Asset》股權類大獎2020-12-04
台新投信ESG新興市場債券基金 明年1月開募 2020-12-04
美股那指創新高 法人:台股盤勢偏多2020-12-04
國際油價漲至9個月最高 鋁價隨美中緊張下跌2020-12-04
新興企業債 市場寵兒2020-12-04
亞股基金 專家喊布局2020-12-04
公司治理商品 優選2020-12-04
野村估全球經濟溫和復甦 美、中成長股看多2020-12-04
台股輪動 5G、塑化靚2020-12-04
2021投資 掌握五趨勢2020-12-04
日股帶勁 經理人喊買2020-12-04
精準醫療 潛利十足2020-12-04
亞洲科技股 法人按讚2020-12-04
美股題材豐 明年不退燒2020-12-04
百達資產管理:2021年第2季起全球經濟可望強勁復甦2020-12-03
旺季已過 聚陽11月營收「連三降」2020-12-03
台股基金第一名績效投信 明年聚焦十大產業2020-12-03
台股開盤跌0.65點2020-12-03
油價勁揚逾1%指望OPEC+延長減產 金價持續回升2020-12-03
美原油庫存降OPEC+可望達成產量協議 油價走揚2020-12-03
67檔台股基金 淨值創高2020-12-03
AI基金 當紅炸子雞2020-12-03
AI應用範圍廣 商機大爆發2020-12-03
美股迎接耶誕行情2020-12-03
投資級債夯 伺機布局2020-12-03
國泰台灣5G+ 人氣超旺2020-12-03
「四四三三法則」…挑出搖錢樹2020-12-03
統一強漢基金 績效亮眼2020-12-03
印度股市 長線釣大魚2020-12-03
陸平衡基金 全賺錢2020-12-03

熱門文章

員工福利信託 把退休金變大2020-12-05
新手挑陸股基金 優選大中華2020-12-05
台股基金 三利多助攻2020-12-05
陸股投資重點 專家看好新經濟題材 2020-12-05

會員專屬

新聞解析
新聞解析
新聞解析
新聞解析
新聞解析
新聞解析
新聞解析
新聞解析

贊助廣告

關注更多

留言

Top

完成

成功收藏,前往會員中心查看!