川普震撼已提前反應！朱成志：GB300四大變革CPO是亮點 Q2跌深電子股將反攻

文／朱成志

外資賣超逐月增加，元月賣超507億、2月1660億、3月比2月更多賣逾倍，到3/11的最低21769點跌逾千點，3/19 Fed宣布4月開始放緩縮表從每月250億減到剩下50億美元，美股大漲才帶動外資3/20回補220億，3/25小回補64億，但2月指數只跌472點，比元月上漲490點少，3月內資力撐，Q1雖下跌千點，但也算抗跌。

台灣散戶受益人最多原本是「國泰永續高股息ETF 00878」，但去年狂賣的高股息ETF績效差，跌破千元的台積電，內資「撿便宜」大進場，到3/15股東人數166萬，超越00878成為第一名，大量散戶不怕短線套牢敢長線投資，苦撐台股「2萬2」，叫好台積電赴美大投資的外資，反而Q1大賣逾20萬張，3月多次尾盤惡意摜壓，但估計2000億賣壓已將近宣洩完畢，4/2美國解放日，即使台灣被列入「骯髒15國」而加關稅，台股也提早反應過利空了！

去年8/1指數收盤22642點，但8/2意外利空「日圓Carry Trade套利交易風暴」，大跌1004點，8/5又大跌1807點，瞬間暴跌破2萬洗掉籌碼後，才由19662點大漲，以「2萬2」為中心，上下各2000點，今年1/7漲到近「2萬4」的23944點。今年1/20川普上任前天天「川普投顧」主導全球，才會又跌回「2萬2」上下。

川普1.0在2017~2020年是「TRUMP UP，STOCK UP」，3月號月刊分析川普2.0的「MAGA 天龍八部：戳泡沫、減美債、弱美元、大裁員、殺美股、拚降息、關稅戰、吸投資」，把夢想要完成這套矛盾重重的計劃，四年施政「急行軍」，一開始最震撼，才2個多月就全部曝光，思路被摸透了，再也沒有什麼更驚人的「意外」了。

Tesla從去年大選後漲到去年12/18最高488.54美元，又反轉大跌腰斬到217美元，3/11川普買一台Tesla電動車支持；馬斯克3/20對全體員工喊「別賣股票」，3/21美國商務部長也助陣說Tesla「便宜的不可思議」，但反川普勢力越來越大，剛被馬斯克大裁員的FBI 3/24成立「反恐」小組，逮捕破壞Tesla電動車的人，股價才反彈到年線之上。美股大跌，川普也受不了，4/2對等關稅才說「有彈性」。

黃仁勳在GTC大會上展示最新GB300 AI伺服器，喊需求大，但nVidia股價已跌成M頭，阿里主席蔡崇信3/25示警AI泡沫，造成港股大跌。1637期封面的「GB300四大變革」，CPO將是最大亮點，波若威創天價，環宇-KY又再起，Q2跌深電子股將反攻，此外，國內政策支持的軍工股、綠能股，或是非電的生技股、傳產鋼鐵、散裝航運、高殖利率股也將表現，參考本期「清德投顧選股法」文章。歡迎訂閱、點讚、分享我的YT視頻，以及加入LINE群組@marbo111。

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